违反期权交易客户批准要求！微牛遭美国金融业监管局罚款300万美元

美国金融业监管局（FINRA）因微牛证券（Webull Financial LLC）违反期权客户交易批准要求，对其处以300万美元罚款。其违规行为包括在允许客户进行期权交易之前为对其进行合理的尽职调查；处理客户投诉的监督系统设计不合理；未按要求向FINRA上报书面客户投诉。

该监管机构周四发布公告表示，2019年12月（微牛首次向客户提供期权交易）至2021年7月期间，在该公司在批准客户进行期权交易之前没有进行合理的尽职调查，导致不符合该公司资格标准或不适合期权交易的客户进行了期权交易。例如，该公司批准超过了2500名21岁以下的客户交易期权价差，而该公司的资格标准要求客户在进行此类交易之前应该有至少三年的期权交易经验。

此外，由于该公司自动化系统的程序错误，微牛误批了9000个账户进行期权交易，而这些客户声称他们并没有任何投资经验，根据该公司的资格标准，这些客户应该没有资格进行期权交易。

监管系统方面，FINRA发现微牛为识别和回应客户投诉而创建的监管系统设计不合理。该公司没有配备足够的员工和其它资源来处理大量的客户沟通需求和客诉。此外，该公司也未能按照要求向FINRA上报某些书面客户投诉，包括涉及盗窃或挪用指控的投诉。

FINRA执法部高级副总裁兼代理主管Christopher J. Kelly对此评论道：“FINRA所有成员公司的义务都是明确，这和公司的规模大小、成长速度或商业模式无关。在批准客户进行期权交易之间，公司必须构建合适的系统和程序来识别有关客户交易知识和经验的基本事实。公司也必须投入必要的资源来解决客户投诉问题，并在必要时向FINRA上报这些投诉。”

早在2021年4月9日，FINRA就已经在第21-15号通知“期权账户批准、监管和保证金要求”中向所有公司做出了提醒。

Webull并非今年首家遭到FINRA罚款的公司。1月，Deloitte Corporate Finance, LLC​因未保留业务相关信息被处以20万美元的罚款；同月，野村证券​因净资本计算不准确被罚款12.5万美元。