UBS Securities因涉嫌违反纳斯达克规则被罚3.25万美元

UBS Securities LLC已同意支付32,500美元罚款，作为与纳斯达克股票市场有限责任公司（Nasdaq Stock Market LLC）达成的和解协议的一部分。

纳斯达克指出，在2023年8月29日至2025年7月16日的审查期内，UBS Securities维持的市场准入控制未能合理设计以防止权证错误订单的录入，原因是这类工具不受涨跌停（Limit Up/Limit Down，LULD）价格区间的约束。

具体而言，该公司的控制环境包含一项反冗余逻辑：当订单在母订单层面因一项或多项价格或规模控制而被UBS人员暂停并审查后，不会在子订单层面触发额外的下游控制。受LULD计划覆盖的证券适用额外的基于LULD的控制，但权证不在此列。

LULD计划是经美国证券交易委员会（SEC）批准的市场机制，旨在防止NMS股票在指定价格区间之外成交，该区间基于证券前五分钟的平均参考价格按百分比上下浮动设定。

因此，该公司的市场准入控制未包含一项额外的自动化控制，该控制本应适用于经公司人员审查后释放的某些权证订单。

基于上述情况，该公司违反了《证券交易法》第15(c)(3)条、规则15c3-5(b)和15c3-5(c)(1)(ii)，以及纳斯达克规则General 9第1(a)和20(a)条。

除32,500美元罚款外，该公司还同意接受谴责。