LSEG拟35.35亿美元收购Octus，加码信用数据业务

伦敦证券交易所集团（LSEG）今日宣布，已同意以35.35亿美元现金收购信用情报、数据与工作流提供商Octus。卖方为Permira建议的基金以及Octus管理层，其中包括公司创始人Kent Collier。

LSEG表示，此次收购将显著增强其在信用和私募市场数据领域的业务布局，打造覆盖这些高增长领域的领先产品。Octus的能力与LSEG的固定收益数据、分析及分销网络相结合后，客户将获得跨公开和私募信用市场的整合解决方案与情报，从而通过LSEG平台寻找交易、评估风险并管理投资组合。

LSEG预计，该交易将立即提升其数据与分析业务的有机收入增长，并对集团2027年约7%的有机订阅收入增长指引形成增量贡献。得益于Octus较高的利润率和经营杠杆，LSEG对2027年至2029年基础EBITDA利润率较2026年基准累计提升约150个基点的中期指引保持不变。交易完成后第一个完整年度，对调整后每股收益影响为中性，此后将增厚每股收益。

此次收购将由外部债务融资。考虑到预测现金流、2027年2月前完成当前30亿英镑股票回购计划、Octus和Trumid收购的完成，以及进一步回购10亿至15亿英镑股票的能力，LSEG预计2027年底杠杆率将接近1.5至2.5倍目标区间上限，并在2028年底前回落至区间中段。

交易预计在2027年上半年完成，尚需获得监管批准。完成后，Octus将并入LSEG的数据与分析部门，Kent Collier将继续负责Octus业务，并向数据与分析部门联席主管Gianluca Biagini和Ron Lefferts汇报。

LSEG首席执行官表示，将Octus领先的专有数据与情报同LSEG的数据与分析业务结合，将为客户提供强大的产品组合，并进一步加速公司增长；收购Octus使LSEG能够在整个流动性范围内向更广泛客户提供一流的信用数据、情报和工作流。他还提到，LSEG现有的数据与分析能力，加上Tradeweb宣布的Trumid收购以及此次Octus收购，使LSEG成为固定收益领域的全球领导者，能够在整个交易生命周期与客户合作。

Kent Collier表示，对Octus成为LSEG一部分的前景感到兴奋，Octus以客户为先的理念与LSEG天然契合；加入LSEG后，Octus的数据、情报和工作流将与全球分销网络和固定收益深度相结合，为未来增长和扩张提供巨大机会。